Aktueller Stand und Zukunftsaussichten des TON DeFi Ökosystems
Die Marktbedingungen in dieser Woche zeigen weiterhin keine Anzeichen einer Verbesserung. Lassen Sie uns heute weiter über den aktuellen Entwicklungsstand und die zukünftigen Richtungen des TON-On-Chain-Ökosystems diskutieren und darüber, auf welche Bereiche einzelne Privatanleger achten sollten.
TON DeFi Status
Auch wenn DeFi in diesem Zyklus nicht die Hauptrolle spielt, bleibt seine Entwicklung ein wichtiger Indikator für die Vitalität eines jeden Ökosystems einer öffentlichen Kette, und sie ist von grundlegender Bedeutung. Dies gilt auch für TON.
Derzeit haben die grundlegendsten DeFi-Anwendungen auf TON, wie DEX, Kreditvergabe und Liquiditätseinsatz, den Grundstein gelegt, um die grundlegenden Bedürfnisse der meisten Kleinanleger zu erfüllen. Für fortgeschrittene DeFi-Spieler oder Whale-Farmer gibt es jedoch noch viele Defizite. Hier sind die fünf wichtigsten Bereiche, in denen sich das TON-Ökosystem weiter entwickeln muss:
- Einführung der Mainstream-Assets BTC und ETH.
- Mehr Unterstützung für kettenübergreifende Brücken.
- Orakel.
- Schicht 2 DeFi-Ertragsprotokolle.
- Memecoin-Infrastruktur.
Von diesen sind die ersten beiden Punkte – kettenübergreifende Brücken und Unterstützung für andere wichtige Vermögenswerte – von grundlegender Bedeutung. Während des explosiven Wachstums von TVL auf TON von 100 Mio. auf 700 Mio. in 2024 Q2 war die native USDT-Unterstützung der größte Katalysator. Der Autor glaubt, dass der Schlüssel zum Überschreiten von 1B TVL in der nächsten Phase in der Unterstützung anderer Mainstream-Vermögenswerte wie BTC und ETH liegt, gekoppelt mit der Bereitstellung von mehr Liquidität durch Brücken von Drittanbietern, was auch das Entwicklungsziel für das nächste Quartal gemäß der aktuellen Roadmap der TON Foundation ist.
Der dritte Punkt, Orakel, ist entscheidend dafür, ob komplexere DeFi-Protokolle implementiert werden können, und ist für viele Großinvestoren ein Schlüsselfaktor bei der Entscheidung, ob sie sich an Projekten beteiligen. Derzeit wird das wichtigste Orakel im TON-Ökosystem von Redstone bereitgestellt, das Funktionen zur Preisübermittlung bietet. Redstone genießt jedoch bei vielen Walakteuren noch kein ausreichendes Vertrauen. Die Einführung von Orakeln mit starker Kapitalunterstützung wie Chainlink oder Pyth ist entscheidend, um TVL auf die nächste Stufe zu heben.
Der vierte erwähnte Punkt, DeFi-Renditeprotokolle der Schicht 2, bezieht sich auf die Tatsache, dass zwar die DeFi-Lego-Protokolle der ersten Schicht von TON bereits vorhanden sind, es aber noch wenige DeFi-Lego-Renditeprojekte der zweiten Schicht gibt, die sich auf APR-Erträge konzentrieren, wie z. B. die Besicherung von Stablecoins, die Verpackung von zinstragenden Vermögenswerten und Yield-Farming-Strategien.
Der letzte Punkt, den der Autor als Trend dieses Zyklus ansieht, ist die Durchsetzung von Memecoins. Der Autor ist der Ansicht, dass der erfolgreichste Aspekt dieses Zyklus für das SOL-Ökosystem nicht durch DeFi-Anwendungen, sondern durch die energische Entwicklung von Memecoins vorangetrieben wurde, was zu einem Anstieg der DEX TVL führte. Daher ist MemeFi auch ein Schlüsselbereich, der nach Ansicht des Autors energisch weiterentwickelt werden sollte.
Obwohl viele Teams bereits in diese Richtung arbeiten, wie z.B. TON Raffles, Ton UP, Thunder Finance, etc., erfordert die Förderung von Memecoins nach Ansicht des Autors eine offizielle Zusammenarbeit mit Risikokapital, um den Tipping Point zu zünden, ähnlich wie $BONK und $WIF auf Solana, um Wohlstandseffekte zu erzeugen und das nachfolgende MemeFi Ökosystem zu zünden.
Mini APP in TON
Die größte Besonderheit des TON-Ökosystems ist nach Meinung des Autors die Telegram Mini APP. Obwohl die meisten der aktuellen TON Mini APPs Gaming-Projekte sind, haben die Mainstream DeFi-Anwendungen auf TON auch zwei Front-End-Schnittstellen: eine reguläre webbasierte Dapp und ein Telegram Mini APP Front-End.
Der Autor ist der Ansicht, dass die Entwicklung von Telegram Mini APPs die Lücke zwischen den DeFi-Diensten von TON und den Telegram-Nutzern effektiv verkleinert und mehr neue Nutzer auf mobilen Geräten gewinnt.
Auf der anderen Seite sind komplexe DeFi-Anwendungen nicht für mobile Erfahrungen und Sicherheit geeignet. Mini APPs oder Telegram Chatbots sind für den zeitkritischen Memecoin-Bereich besser geeignet. Vielleicht müssen wir auf das Auftauchen des „goldenen Hundes“ auf TON warten, um eine große Anzahl von Spielern anzuziehen, die neue Nutzer von Mini-APPs werden.
Die offene Liga Saison 5
Schließlich wollen wir noch über den kürzlich gestarteten Wettbewerb The Open League Season 5 sprechen. Ehrlich gesagt ist der Autor etwas enttäuscht über den aktuellen Stand der TON DeFi-Projekte bis jetzt. Nur sechs Protokolle nehmen teil, und es sind genau dieselben wie in Saison 4, ohne dass neue Projekte hinzugekommen sind. Bei den bereits gestarteten Projekten hat sich nur das NFT-Kreditprotokoll DAOLama und sein Token $LLAMA unter die Top Ten gequetscht.
Die aktuelle Rangliste zeigt, dass Storm Trade, ein Derivat mit unbefristetem Vertrag, das in der letzten Saison an dritter Stelle lag, jetzt mit einem deutlichen Zuwachs an TVL an erster Stelle steht. Tradoor, das ebenfalls zu den Derivaten mit unbefristeten Verträgen gehört, hat sich eher verschlechtert als verbessert. EVAA, ein Leihprotokoll, steht an zweiter Stelle, und DAOLama, ein NFT-Leihprotokoll, an dritter Stelle. Auf den Plätzen vier und fünf liegen die beiden großen DEX-Protokolle DeDust und Ston.Fi.
Schlussfolgerung
Dieser Artikel konzentriert sich auf die Entwicklung von TONs DeFi. Wir glauben, dass es noch viel Raum für die Entwicklung von DeFi, obwohl eines der Probleme mit der Tatsache zusammenhängen könnte, dass der Entwicklungscode von TON in einer völlig neuen Sprache geschrieben ist, was die Entwicklungsschwelle erhöht.
Derzeit haben wir weder eine starke Unterstützung durch Risikokapital gesehen, wie z. B. Multicoin und Jump Crypto’s Beziehung zu Solana, noch haben wir gesehen, dass repräsentative Entwickler auftauchen, wie z. B. AC in Ethereum’s DeFi Ökosystem. Es ist jedoch noch zu früh, um Schlussfolgerungen zu ziehen, und die DeFi-Entwicklung von TON verdient weiterhin Aufmerksamkeit.