なぜいつも負けるのか？克服すべき10のバイアス

あなたの最大のトレーディングミスはテクニカルではなく、心理的ミスです。これらのバイアスは、数え切れないほどのトレーダーを破滅させてきた。

以下は絶対に避けること：

1.アンカリング・バイアス

トレーダーは特定の価格（アンカー）に注目し、それが意思決定に影響を与えることがある。

• BTCが52,000ドルの時にトレーダーAが暗号市場に参入した場合、61,000ドルのBTCは高く感じるかもしれません。
• トレーダーBがBTCが71,000ドルのときに市場に参入したとすると、61,000ドルのBTCは安く見えるかもしれない。

2.recencyバイアス

これは、最新の情報をより深く記憶し、重視する傾向である。

トレーダーは、最近の取引の情報を次の取引に持ち越す可能性があり、過信と損失につながる可能性がある。

3.損失回避

トレーダーは利益の喜びよりも損失の痛みを強く感じる。

100ドルを失う痛みは、100ドルを稼ぐ喜びよりも大きいかもしれない。

このバイアスは、利益が損失に変わることを恐れて、トレーダーが利益の出ている取引を早々に決済することにつながるかもしれない。

4.エンダウメント効果

トレーダーは資産を保有すると、その価値を過大評価する傾向がある。

感情的な執着が、損切りや適正価格での売却を難しくしている。資産の将来価格を判断するのに、市場の実勢よりも自分の期待に頼ってしまうからだ。

5.群れのメンタリティ

やみくもに群衆に従うのも、意図的に群衆に逆らうのもリスクがある。

自分の取引計画に忠実で、群衆の行動に基づく衝動的な行動は避ける。

客観的な市場センチメント分析を行う際は、群衆の行動のみを考慮すること。

6.利用可能性ヒューリスティック

トレーダーは、最も感情的に強い情報や最近の情報に重きを置きすぎる傾向がある。

例えば、最近の市場の暴落は、たとえ市場の状況が変わったとしても、トレーダーを過度に慎重にさせるかもしれない。

7.生存者バイアス

成功の確率を組織的に過大評価すること。

私たちはしばしば成功談を目にするが、失敗談は忘れ去られている。

8.フレーミング効果

情報の見せ方は意思決定に影響する。

トレーダーの感情と自信はリスク評価に影響を与える。

ポジティブな感情はリスクの過小評価につながり、ネガティブな感情はリスクの過大評価につながるかもしれない。

9.確証バイアス

トレーダーは自分の信念を裏付けるデータを探す傾向がある。

ある資産に強気であれば、弱気なデータを無視して、強気な見通しを裏付けるすべての情報を探し求めるだろう。

10.キャプテン・ヒンズー

今にして思えば、すべてが明白なことのように思える。

イベントが発生した後、トレーダーはしばしば結果を予見していたと感じる。

このバイアスは、将来を予測することへの過信や、自分のトレーディング能力への非現実的な期待につながる。