Belastingparadijs: Zwitserse belasting op cryptocurrency en regelgeving

1. Inleiding

Zwitserland, officieel bekend als de Zwitserse Confederatie, is een federale republiek in Centraal-Europa. Het is een van de rijkste naties ter wereld en staat bekend om zijn hoogontwikkelde en diverse economie, die sectoren omvat als financiën, farmaceutica, precisiemachines en toerisme.

De langdurige politieke neutraliteit van Zwitserland heeft ervoor gezorgd dat het land een geliefde locatie is geworden voor talloze internationale organisaties, waardoor de wereldwijde invloed van Zwitserland nog groter is geworden.

Zwitserland heeft bekendheid verworven als “belastingparadijs”, grotendeels dankzij de robuuste privacywetten voor banken en het gunstige economische beleid. Daarnaast heeft het land de ontwikkeling van digitale activa omarmd, waardoor het een vriendelijke en gereguleerde omgeving biedt voor cryptocurrencies.

Met wetgevende kaders die gelijke tred houden met de technologische vooruitgang, biedt Zwitserland gelijke voet voor cryptocurrencies naast traditionele financiële activa Volgens een rapport uit 2020 zijn er ongeveer 900 blockchainbedrijven ontstaan in Zwitserland, die werk bieden aan ongeveer 4700 mensen. Dit benadrukt de vooruitstrevende houding van het land ten opzichte van digitale activa, waardoor wereldwijd kapitaal wordt aangetrokken voor de ontluikende crypto-industrie.

Dit artikel analyseert de Zwitserse wet- en regelgeving op het gebied van cryptocurrency door de classificatie van digitale activa, het belastingbeleid en de nieuwste ontwikkelingen op het gebied van regelgeving te onderzoeken. Het geeft ook een prognose voor toekomstige ontwikkelingen om beleggers te helpen navigeren door dit veranderende landschap.

2. Zwitserse classificatie van cryptocurrencies

2.1 Categorisering van cryptocurrencies

In februari 2018 gaf de Zwitserse toezichthoudende autoriteit voor de financiële markt (FINMA) richtlijnen uit over Initial Coin Offerings (ICO), waarin cryptocurrencies in drie hoofdtypen worden ingedeeld: Betaalmunten, Gebruiksmunten en Activa-tokens.

• Betaalmunten: Cryptocurrencies zoals Bitcoin (BTC) en Ethereum (ETH) vallen onder deze categorie. Deze tokens dienen als ruilmiddel voor goederen en diensten of voor waardeoverdrachten, vergelijkbaar met digitaal geld. Belangrijk is dat ze niet worden geclassificeerd als effecten.
• Gebruiksmunten: Deze bieden digitale toegang tot een blockchain-gebaseerde toepassing of dienst, zoals vouchers of concerttickets. Afhankelijk van hun doel kunnen ze al dan niet als effecten worden beschouwd.
• Activa-tokens: Vertegenwoordigen claims op toekomstige winsten, dividenden of reële activa zoals aandelen of obligaties. Deze worden beschouwd als effecten, verwant aan financiële instrumenten.

2.2 Classificatie van regelgeving

FINMA classificeert cryptocurrencies op basis van hun functie. Betaaltokens worden behandeld als “niet-effecten”, terwijl activatokens worden geclassificeerd als effecten. Utility tokens kunnen al dan niet onder de categorie effecten vallen, afhankelijk van hun gebruik.

Hybride tokens, die kenmerken van meerdere typen combineren, worden ook erkend. De fiscale behandeling en het wettelijke kader verschillen dienovereenkomstig voor elk type token.

3. Overzicht van het Zwitserse belastingstelsel

3.1 Zwitserse belastingstructuur

Zwitserland heeft een van de laagste belastingtarieven in Europa. Het belastingstelsel werkt op drie niveaus: federaal, kantonaal (deelstaat) en gemeentelijk, waarbij elk niveau zijn eigen belastingheffingsbevoegdheid heeft. Bedrijven en individuen zijn onderworpen aan belastingen op alle drie de niveaus.

3.2 Inkomstenbelasting

• Vennootschapsbelasting: De federale overheid heft een inkomstenbelasting van 8,5% op de winst van bedrijven. Kantonnale en gemeentelijke belastingen variëren, maar in combinatie met de federale belastingen varieert de vennootschapsbelasting tussen 11,9% en 21,6%.
• Persoonlijke inkomstenbelasting: Inwoners van Zwitserland worden belast op hun totale inkomen, met uitzondering van inkomen uit buitenlandse bedrijven en onroerend goed. Er worden progressieve belastingtarieven toegepast, waarbij de federale belasting een piek van 11,5% bereikt. Kantonnale belastingen kunnen het gecombineerde belastingtarief opdrijven tot tussen 10,33% en 27,09%.

3.3 Vermogensbelasting

Kapitaalbelasting wordt geheven op kantonnaal en gemeentelijk niveau, gebaseerd op het nettovermogen van een bedrijf. De tarieven variëren, maar variëren van 0,0010% tot 0,51%, afhankelijk van de belastingstatus van het bedrijf.

3.4 Vermogensbelasting

Zwitserse kantons heffen vermogensbelasting op netto vermogen, waaronder onroerend goed, effecten en banktegoeden. De tarieven variëren van 0,135% tot 0,870%, afhankelijk van het kanton.

4. Zwitserse belasting op cryptocurrency

4.1 Overzicht van cryptobelastingen

Het Zwitserse belastingkader voor cryptocurrency’s sluit aan bij bestaande belastingwetten. De Federale Belastingdienst (FTA) heeft gedetailleerde richtlijnen gegeven over hoe verschillende crypto-activiteiten worden belast, waarbij onderscheid wordt gemaakt tussen betalingstokens, activatokens en nutstokens.

4.2 Betalingstokens

Betaalmunten, zoals Bitcoin en Ethereum, worden voor belastingdoeleinden beschouwd als buitenlandse valuta. Particulieren die betaalmiddelen bezitten moeten vermogensbelasting betalen, terwijl bedrijven vermogenswinstbelasting moeten betalen.

Voor activiteiten zoals mijnbouw of staken is inkomstenbelasting van toepassing als deze activiteiten worden beschouwd als zelfstandig inkomen. Inkomsten uit droppings zijn ook belastbaar.

4.3 Activa-tokens

Activa-tokens worden op dezelfde manier behandeld als traditionele financiële activa en zijn onderworpen aan vermogensbelasting. Dividenden of winsten gegenereerd uit activamunten worden belast als inkomsten, waarbij verschillende regels gelden voor schuldmunten, contractgebaseerde munten en aandelenachtige munten.

4.4 Gebruikstokens

Utility tokens worden belast op basis van hun marktwaarde en er is vermogensbelasting van toepassing. Aangezien utility tokens echter geen opbrengsten genereren voor hun houders, is er geen impact op de inkomstenbelasting.

4.5 Handel in tokens

De handel in cryptocurrencies wordt beschouwd als privévermogensbeheer. Meerwaarden uit privéhandel zijn belastingvrij, maar verliezen zijn niet aftrekbaar.

Als handel echter wordt beschouwd als een professionele activiteit, is vermogenswinstbelasting van toepassing.

5. Regelgevende ontwikkelingen in de Zwitserse crypto-industrie

Zwitserland heeft een progressieve regelgevende houding ten opzichte van cryptocurrencies. In plaats van aparte wetten in te voeren, heeft het bestaande financiële wetten aangepast om blockchaintechnologie en digitale activa te accommoderen.

In 2017 publiceerde FINMA richtlijnen over ICO’s en in 2019 nam de Zwitserse regering de Distributed Ledger Technology (DLT) Act aan. Deze wetgeving heeft bestaande wettelijke kaders bijgewerkt om blockchain-gerelateerde financiële diensten mogelijk te maken, waarbij de nadruk werd gelegd op een “technologieneutrale” benadering.

In november 2023 kondigde FINMA aan dat Zwitserland de Kader voor rapportage over cryptomiddelen (CARF) in 2027 zou implementeren en zich daarmee zou aansluiten bij andere landen zoals de VS, het Verenigd Koninkrijk en Duitsland. De CARF, ontwikkeld door de OESO, heeft als doel de belastingtransparantie te verbeteren door de automatische uitwisseling van informatie over het bezit en de transacties van cryptocurrency’s te reguleren.

6. Conclusie

De vooruitstrevende Zwitserse aanpak van belastingheffing op en regulering van cryptocurrencies heeft de reputatie van Zwitserland als wereldwijde hub voor digitale activa verstevigd. Door cryptocurrencies te categoriseren en te reguleren binnen bestaande wettelijke kaders, biedt Zwitserland duidelijkheid en zekerheid voor investeerders.

In de toekomst zullen initiatieven zoals CARF de transparantie en compliance in de sector verder verbeteren. Voor investeerders die op zoek zijn naar een gunstige omgeving voor cryptocurrency ondernemingen, blijft Zwitserland een belangrijke bestemming.