Jak bitSmiley odblokowuje globalną płynność dla BTCFi

28 października rodzimy dla Bitcoina projekt stablecoinowy bitSmiley ogłosił pomyślne zakończenie rundy finansowania serii B o wartości 10 milionów dolarów, z udziałem kilku znanych firm inwestycyjnych, w tym MH Ventures i Skyland Ventures. Finansowanie to stanowi znaczący postęp w zwiększaniu płynności zdecentralizowanych aplikacji na Bitcoinie i dywersyfikacji przypadków użycia.

Dzięki swoim wcześniejszym danym projektowym, bitSmiley ugruntował swoją pozycję „lidera w BTC over-collateralized stablecoins”, gotowego do wniesienia nowej witalności do sektora BTCFi. Ponadto, w miarę zbliżania się wyborów w USA, niezależnie od ich wyniku, wcześniejsze wypowiedzi zarówno Trumpa, jak i Harrisa sugerują nadchodzące środowisko przyjazne kryptowalutom, które może dalej napędzać rozwój ekosystemu BTC, w tym BTCFi, i ułatwiać przyjęcie kryptowalut w głównym nurcie.

Dla zwykłych użytkowników rynku skupionych na zyskach, nadchodzące notowanie tokena bitSmiley na Bybit Launchpad i Gate Startup Prime obiecuje ekscytujące zwroty, potencjalnie dziesięciokrotnie pomnożone.

W miarę jak szał memów ogarnia rynek kryptowalut, czy ekosystem BTC może wykorzystać tę dynamikę, aby zapoczątkować nowy cykl hossy? W tym artykule Coindarwin przeanalizuje sytuację z bitSmiley jako centralnym punktem dla czytelników.

BTCFi: Rosnąca narracja na rynku byka, gdy BTC osiąga nowe szczyty

Wraz z krótkoterminowym złagodzeniem napięć na Bliskim Wschodzie i konsensusem wśród znawców branży, że „wybór Trumpa na prezydenta USA w 2024 r. może napędzić BTC do nowych szczytów i zainicjować nową kryptowalutową hossę”, cena BTC wzrosła ostatnio powyżej 73 000 USD. Ta pozytywna dynamika tworzy korzystne środowisko dla ekosystemu BTC, oferując „ogromne możliwości i potencjał”. Sektor BTCFi, postrzegany jako kluczowy czynnik przyczyniający się do nowego święta płynności w branży kryptowalut, jest bardzo obiecujący.

Według danych opublikowanych przez CryptoCompare i CoinGecko, rynek BTCFi osiągnął wycenę 10 miliardów dolarów w 2023 roku. DefiLlama przewiduje, że do 2030 r. wielkość rynku BTCFi może wzrosnąć do około 1,2 bln USD (w szczególności liczba ta obejmuje całkowitą wartość BTC zablokowaną w ekosystemie DeFi oraz wielkość rynku produktów i usług finansowych związanych z Bitcoinem).

W ostatnich latach potencjał wzrostu rynku BTCFi przyciągnął coraz większy udział inwestorów instytucjonalnych. Tradycyjne podmioty finansowe (TradFi), takie jak Grayscale, BlackRock i JPMorgan, zaczęły angażować się w rynek BTCFi. Ten udział instytucjonalny nie tylko przynosi znaczny napływ kapitału, zwiększając płynność i stabilność rynku, ale także zwiększa dojrzałość rynku i zgodność z przepisami, podnosząc ogólną rozpoznawalność i wiarygodność rynku BTCFi.

Przyczyny tego trendu można podsumować w trzech głównych punktach:

1. Silny popyt inwestycyjny: Popyt na inwestycje w BTC gwałtownie wzrósł, a napływy netto do spotowych funduszy ETF BTC stale rosną. Kapitalizacja rynkowa BTC zbliżyła się ostatnio do 60%, co stanowi nowy rekord od 2021 roku. Ponadto, po odbiciu ceny do 69 000 USD, odsetek zyskownych adresów BTC osiągnął 96%, prawdopodobnie przyciągając więcej kapitału spekulacyjnego.
2. Zmieniające się narracje rynkowe: Po doświadczeniu kilku fal branżowych, takich jak DeFi, GameFi i NFT, dynamika innowacji Ethereum osłabła. Niegdyś obiecujący „zabójca Ethereum”, Solana, stał się polem bitwy dla monet memów. Ekosystem TON również wszedł w fazę uśpienia po projektach memów. Oczekując nowych szczytów cenowych BTC, BTCFi ma być kluczową narracją, która odblokowuje większą płynność dzięki innowacjom, takim jak napisy BRC-20.
3. Ponowne wykorzystanie ścieżki ekosystemu: Wcześniej ekosystem BTC był hamowany przez brak programowalnej interoperacyjności, co czyniło go mniej skalowalnym w porównaniu do Ethereum. Jednak wraz z pojawieniem się protokołu BRC-20, ekosystem BTC otworzył nowe ścieżki rozwoju. Zapożyczając się z modelu rozwoju Ethereum, BTCFi może aktywować globalną płynność, zaczynając od sektora DeFi, ułatwiając szerszy przepływ funduszy. Jest to jeden z powodów, dla których wiele projektów Real-World Asset (RWA), funduszy zarządzania aktywami i spółek publicznych stawia na ekosystem BTC.

W szczególności, Tether’s USDT i MakerDAO’s over-collateralized stablecoin DAI, założone w 2014 roku, położyły solidne podwaliny pod Ethereum’s DeFi Summer, co jest kluczowe dla wzrostu BTCFi.

Podsumowując, stablecoiny w ekosystemie BTC odgrywają kilka krytycznych ról w rozwoju sektora BTCFi:

1. Wprowadzenie większej płynności: Ułatwiają dwukierunkową wymianę aktywów on-chain w różnych sieciach.
2. Rozszerzanie aplikacji ekosystemu BTC: Wykorzystując stablecoiny, ekosystem BTC może angażować się w pożyczki, kontrakty futures, instrumenty pochodne i inne działania.
3. Łączenie łańcucha wartości BTCFi i przyspieszanie rozwoju ekosystemu: Stablecoiny służą jako siła napędowa sieci blockchain, rekonstruując łańcuch wartości w ekosystemie BTC. Projekty, produkty i aplikacje z różnych nisz ekologicznych mogą skutecznie współdziałać, przyspieszając w ten sposób rozwój ekosystemu BTC.

Obecnie krajobraz projektów stablecoin w ekosystemie BTC przedstawia scenariusz „jeden prowadzący, wielu podążających”, z bitSmiley’s bitUSD na czele.

Większość innych projektów jest wciąż na wczesnym etapie bez uruchomionych produktów stablecoin, głównie należących do dwóch kategorii:

1. Na początkowym etapie finansowania: Obejmuje to protokół płynności BTC i emitenta stablecoinów Yala, który 10 października zakończył rundę finansowania zalążkowego o wartości 8 milionów dolarów, prowadzoną przez Polychain Capital i Ethereal Ventures, z udziałem Galaxy, Anagram, Amber Group i innych. Inny projekt, Plasma, który jest kompatybilny z EVM, zebrał 3,5 miliona dolarów 18 października, prowadzony przez Bitfinex i wspierany przez różne firmy venture capital.
2. Na bardzo wczesnym etapie lub tylko „papierowe plany”: Przykładem jest RUSD, over-collateralized stablecoin wyemitowany w ramach protokołu Stable++, który uruchomił swoją sieć główną 18 października. Na dzień 25 października jego całkowita zablokowana wartość (TVL) wynosiła zaledwie 658 000 USD, a wybito mniej niż 250 000 RUSD. Jeśli chodzi o Tether, jego ostatnia aktualizacja dotycząca planów ponownej emisji USDT w protokole RGB ekosystemu BTC miała miejsce w sierpniu 2023 r., A od tego czasu niewiele się wydarzyło, co może wskazywać, że ich obecne zyski biznesowe są na razie wystarczające, co prowadzi do braku natychmiastowych planów wejścia do konkurencji stablecoinów BTC.

W porównaniu do wolniej rozwijających się nowych i uznanych podmiotów, takich jak Plasma, Seal, Yala i Tether, bitSmiley wykonał już swoje strategiczne ruchy, a bitUSD stał się kamieniem węgielnym w ekosystemie BTCFi.

Wejście bitSmiley: „Cornerstone Player” w BTCFi

Jako kluczowy gracz w ekosystemie BTC, często określany jako „MakerDAO ekosystemu BTC” i „wiodący projekt stablecoin w ekosystemie BTC”, bitSmiley stał się „kamieniem węgielnym” w ekosystemie BTCFi. Wynika to w dużej mierze z uruchomienia pierwszego natywnego, nadmiernie zabezpieczonego stablecoina w ekosystemie BTC – bitUSD.

bitUSD ma na celu rozwiązanie najbardziej krytycznej i podstawowej kwestii w ekosystemie BTC: rentowności aktywów i obiegu wartości. Obecnie ma ponad 20 000 adresów portfeli w łańcuchu (w chwili pisania tego tekstu jest ich 21 575) i całkowitą wartość zablokowaną (TVL) przekraczającą 30 milionów dolarów, z ponad 40 partnerstwami ekosystemowymi. Jest niewątpliwie liderem pod względem skali finansowania, danych dotyczących wydajności i współpracy ekosystemowej.

W szczególności zalety i szczegóły bitSmiley i bitUSD obejmują następujące elementy:

1. bitUSD: Natywny, nadmiernie zabezpieczony stablecoin ekosystemu BTC

Przed pojawieniem się bitSmiley, ujednoliconą walutą rozliczeniową w ekosystemie BTC były BTC i SATS, na które duży wpływ miały wahania rynkowe. Sytuacja ta uległa jednak znacznej poprawie wraz z wprowadzeniem bitUSD.

Zgodnie z informacjami z oficjalnej strony internetowej, bitSmiley zbudował standard protokołu DeFi ekosystemu BTC – bitRC-20 – w oparciu o protokół BRC20. Na tej podstawie stworzył natywny, nadmiernie zabezpieczony stablecoin, bitUSD.

W szczególności bitRC-20 może być postrzegany jako rozszerzenie BRC20, dzięki czemu jest kompatybilny i obsługuje operacje bicia i wypalania, aby zaspokoić potrzeby emisji i wykupu stablecoinów. Użytkownicy mogą nadmiernie zabezpieczyć BTC, aby wykupić bitUSD, przy czym każdy krążący token bitUSD jest zabezpieczony odpowiednimi nadmiernie zabezpieczonymi aktywami, a wszystkie transakcje bitUSD są publicznie przejrzyste w łańcuchu blokowym Bitcoin.

Ogólna logika bicia jest następująca: 1) Użytkownicy nadmiernie zabezpieczają BTC w sieci głównej Bitcoin; 2) Wyrocznie przekazują odpowiednie informacje do bitSmileyDAO w celu weryfikacji konsensusu; 3) Po osiągnięciu konsensusu, bitSmileyDAO komunikuje bicie bitUSD do walidatorów sieci głównej Bitcoin, kończąc proces bicia. Logika wykupu jest odwrotna; gdy użytkownicy wykupują zabezpieczenie, odpowiedni bitUSD jest spalany.

Na podstawie tych informacji możemy zrozumieć, że bitUSD ma właściwości podobne do nadmiernie zabezpieczonych stablecoinów Ethereum, zapewniając przechowywanie wartości, środek wymiany, jednostkę rozliczeniową i standardy odroczonych płatności.

W praktycznych zastosowaniach wiele projektów pożyczkowych ekosystemu BTC, w tym ENZO Finance, Avalon i PanterFi, otworzyło wsparcie dla bitUSD (jako zabezpieczenie lub pożyczanie bitUSD). Ponadto bitUSD może uczestniczyć w różnych platformach Launchpad, takich jak Merlin Starter, Pumpad i BRC Starter. W ramach protokołu bitSmiley, bitUSD może być również wykorzystywany do regulowania długów, takich jak płacenie opłat za stabilność lub odsetek od pożyczek.

Jeśli chodzi o metodę likwidacji bitSmiley, polega ona na przeprowadzeniu angielskiej aukcji przyszłych przychodów platformy jako długów, przy czym zyski, po odjęciu podstawowych kosztów operacyjnych, są traktowane priorytetowo w celu spłaty wierzycieli. Metoda ta jest lepsza od tradycyjnych metod spłaty inflacji tokenów, unikając rozwodnienia interesów posiadaczy tokenów.

Opierając się na swoim podstawowym stablecoinie, bitSmiley może dalej rozszerzać i rozwijać produkty DeFi dostosowane do technicznej mapy drogowej BTC, tworząc pożyczki peer-to-peer obsługiwane przez stablecoin i nakładając zaawansowane instrumenty pochodne, takie jak ubezpieczenia i CDS, wprowadzając w ten sposób nowe style gry do BTCFi.

Wraz z wprowadzeniem bitUSD, użytkownicy mogą bezpośrednio używać go jako stabilnej waluty w aplikacjach ekosystemu BTC. Przyszłe produkty dostępne dla użytkowników obejmują natywny protokół pożyczek bez zaufania bitLending, protokół instrumentów pochodnych bitInsurance, natywny dla Bitcoina AMM bitCow oraz organizację zarządzania konsensusem bitSmileyDAO, złożoną z posiadaczy bitUSD (którzy mogą uczestniczyć w zdecentralizowanym zarządzaniu, w tym dostosowywaniu typów zabezpieczeń, współczynników LTV i innych kluczowych parametrów protokołu, a także awaryjnych wyłączeń w odpowiedzi na niekontrolowane ataki).

Ponadto projekt produktów bitSmiley zawiera elementy retro pikseli, a jego oficjalnym logo jest pikselowa buźka, która nie tylko jest bardzo rozpoznawalna, ale także dobrze wpisuje się w obecny trend memów, który zyskał dużą popularność. W rezultacie społeczność projektu i rynek kryptowalut stworzyły wiele powiązanych prac pochodnych, które są bardzo angażujące i mają znaczny potencjał wirusowy.

2. Krajobraz współpracy ekosystemów

Jako protokół stablecoin ekosystemu BTC, bitSmiley nawiązał już współpracę z ponad 40 wysokiej jakości zespołami projektowymi na różnych poziomach integracji.

Godne uwagi projekty obejmują dobrze znane sieci BTC Sieci warstwy 2, takie jak BitLayer, Merlin Chain, BEVM, Bob i B² Network, a także projekty wyroczni, takie jak Pyth Network i Apro Oracle, oraz sieci L1, takie jak ZetaChain, a także gwiezdny projekt ekosystemu BTC Babylon.

Co ważne, jako pierwszy prawdziwy projekt over-collateralized stablecoin w ekosystemie Bitcoin, bitUSD uniknął szeregu niekorzystnych zdarzeń, takich jak de-pegging i likwidacja w ciągu pierwszych sześciu miesięcy działalności, podkreślając silną przewagę konkurencyjną bitSmiley w porównaniu z innymi konkurentami.

Co więcej, integracja z ZetaChain pomoże bitUSD rozszerzyć płynność w dowolnej sieci blockchain, zwiększając jej skalę płynności i czyniąc ją „pierwszym projektem, który wybija ponad zabezpieczone stablecoiny przy użyciu sieci BTC L1 jako zabezpieczenia”.

Zgodnie z oficjalnymi dokumentami współpracy, konkretne szczegóły techniczne implementacji obejmują ZetaChain i bitSmiley wprowadzające nową warstwę protokołu zbudowaną na aktualizacji Taproot Bitcoina przy użyciu Tapscript, umożliwiając użytkownikom łatwe deponowanie natywnych BTC i bicie stablecoinów bitUSD; programiści mogą również odblokować płynność BTC w DeFi poprzez ogólne aplikacje na ZetaChain.

Ta innowacja przełamuje 80-bajtowy limit obserwowany w poprzednich transakcjach cross-chain opartych na OP_RETURN, wprowadzając nowe aktualizacje do ZetaClient, umożliwiając wykorzystanie napisów do poświadczania danych i zwiększania rozmiaru bajtu podczas mapowania szesnastkowych adresów portfela BTC i portfela EVM użytkownika, zapewniając płynną obsługę jednym kliknięciem.

Integracja z Babylon rozszerzy rodzaje zabezpieczeń dla bitUSD na różne aktywa BTC LST, które w przyszłości mają przechwycić znaczną część jego TVL, osiągając korzyści dla ekosystemu.

Ponadto projekty DeFi, GameFi, natywne portfele ekosystemu BTC i projekty AI są również wśród partnerów bitSmiley, pokazując bogactwo jego ekosystemu.

3. Osiągnięcia projektu

Warto zauważyć, że przed niedawnym ogłoszeniem drugiej rundy finansowania w wysokości 10 milionów dolarów, bitSmiley zakończył pierwszą rundę finansowania tokenów w styczniu tego roku, przy czym konkretna kwota nie była znana. Runda ta była prowadzona przez OKX Ventures i ABCDE, przy udziale licznych aniołów biznesu z takich instytucji jak CMS Holdings, Foresight Ventures, LK Venture, Silvermine Capital, Waterdrip Capital, Blockchain Founders Fund, ArkStream Capital, 7 UpDAO, CGV FoF, Momentum Capital, Candaq Funtech, Comma 3 Ventures i Delphi Digital.

Co więcej, poprzednia seria bitDisc-Black z napisami NFT firmy bitSmiley odnotowała udział ponad 40 000 adresów w procesie bicia; w ciągu pięciu godzin od uruchomienia na OKX NFT Marketplace wolumen obrotu przekroczył 20 BTC, a cena minimalna osiągnęła nawet 0,036 BTC (około 2000 USD +), co czyni go jednym z wiodących projektów w ekosystemie BTC z efektami generowania bogactwa.

Warto zauważyć, że poprzednie działania bitSmiley w zakresie zrzutów miały stosunkowo wysokie progi, takie jak sieć testowa będąca tylko zaproszeniem i zrzut tokenów testowych skierowany tylko do posiadaczy bitDisc-Black (powszechnie znanej jako czarna karta) lub bardzo aktywnych użytkowników społeczności zweryfikowanych przez wiele kontroli.

Próg uczestnictwa dla jego aktywności punktowej w sieci głównej został również ustalony na 0,1 BTC, co stanowi minimalną kwotę zabezpieczenia dla bicia bitUSD. W ten sposób bitSmiley zgromadził grupę aktywnych budowniczych i lojalnych użytkowników w ekosystemie BTC, kładąc solidne podstawy pod przyszły rozwój.

4. Przyszłe plany rozwoju

Zgodnie z wcześniejszymi wiadomościami dotyczącymi finansowania, bitSmiley ma na celu zapewnienie solidnego wsparcia płynności w oparciu o nadmierną kolateralizację i natywne mechanizmy pożyczkowe BTC, dążąc do zaoferowania użytkownikom bezpieczniejszego i bardziej przejrzystego doświadczenia DeFi w łańcuchu w ekosystemie BTC. Oczekuje się, że ciągły rozwój płynnych możliwości transakcji międzyłańcuchowych odblokuje pułap dla sektora BTCFi i jeszcze bardziej zwiększy wielkość rynku ekosystemu BTC.

Zgodnie z oficjalnym ogłoszeniem, bitSmiley Token Generation Event (TGE) również ma się wkrótce odbyć. Jego token, SMILE, ma całkowitą podaż 210 000 000 tokenów i oferuje różne narzędzia, w tym zarządzanie, udział w aukcjach nadwyżek, zniżki na opłaty stablecoin i priorytetową likwidację. 3% całkowitej podaży zostało zablokowane na nagrody za staking bitDisc-Black, które zostaną rozdzielone na podstawie liczby tokenów bitJade posiadanych przez użytkowników. Oficjalna strona internetowa otworzyła zapytania o nagrody za staking.

Co ważne, jak wspomniano na początku artykułu, token SMILE wkrótce zostanie uruchomiony na Bybit Launchpad i Gate Startup Prime w ramach pierwszej oferty giełdowej (IEO). W tym roku Bybit gościł 35 IEO ze średnim szczytowym zwrotem 20 razy. Opierając się na danych projektu bitSmiley, może to osiągnąć szczytowy zwrot 15-25 razy, przy średnich zwrotach zaczynających się od 10 razy.

Gate Startup Prime jest uważany za „produkt flagowy”, a tylko 6 z 279 projektów startupowych w tym roku kwalifikuje się jako Prime, co stanowi około 2,15%. Ponadto SMILE będzie pierwszym projektem Prime na Gate po pięciomiesięcznej przerwie, podkreślając znaczenie bitSmiley i uznanie, jakie otrzymał od giełd, pokazując silną dynamikę sektora BTCFi.

Jak wcześniej stwierdził współzałożyciel bitSmiley, J Yee, bitSmiley będzie dalej optymalizować infrastrukturę BTCFi, zwiększać wielkość zespołu i przyspieszać uruchamianie innowacyjnych funkcji, mając na celu promowanie szerszych zastosowań BTC w dziedzinie DeFi.

Wniosek: bitUSD może stać się kluczową dźwignią hossy na BTCFi

Według danych DefiLlama, całkowity TVL MakerDAO, największego emitenta over-collateralized stablecoin w ekosystemie Ethereum, wynosi 4,44 miliarda dolarów, z ponad 500 000 adresami portfeli w łańcuchu. Z kolei bitSmiley, mocno pozycjonowany jako lider w sektorze nadmiernie zabezpieczonych stablecoinów w ekosystemie BTC, nadal ma znaczny potencjał do przyszłego rozwoju.

Dzięki wsparciu bitUSD, system obiegu wartości w sektorze BTCFi staje się coraz bardziej dojrzały. W połączeniu z istniejącymi korzystnymi warunkami rynkowymi może stać się kluczową dźwignią do rozpalenia hossy ekosystemu BTC.

W końcu w porównaniu do MakerDAO, który wykorzystuje Ethereum jako zabezpieczenie, bitSmiley wybrał „cyfrowe złoto” BTC jako swoje zabezpieczenie – aktywa o wyższej kapitalizacji rynkowej, lepszej płynności i większym popycie. Niewątpliwie stopniowa ekspansja sektora BTCFi będzie również napędzać szybki wzrost TVL bitSmiley, a jego token SMILE prawdopodobnie pójdzie w ślady MKR MakerDAO, tworząc cuda bogactwa porównywalne z „nawet 50-krotnym szalonym wzrostem” obserwowanym podczas premiery MKR.

Zawsze znajdą się tacy, którzy twierdzą, że gdyby mogli cofnąć się w czasie, wykorzystaliby możliwości bogactwa oferowane przez tokeny takie jak Ethereum, UNI i MKR. Teraz, gdy bitUSD firmy bitSmiley wyłania się jako „natywny, nadmiernie zabezpieczony lider stablecoinów w sektorze BTCFi”, to, czy można skorzystać z tej okazji, zależy od subiektywnych wyborów każdego użytkownika rynku.